Angola espera que centro de diamantes seja inaugurado até o final de 2021

Angola espera que a primeira Bolsa de Diamantes do país em Angola entre em funcionamento até ao final de 2021, de acordo com a imprensa local.

Hoje

ALROSA estende contratos de fornecimento de longo prazo com seus clientes

Para apoiar seus clientes em meio à persistente incerteza do mercado, a ALROSA decidiu estender os contratos existentes de fornecimento de diamantes em bruto de longo prazo até o final do primeiro trimestre de 2021.

Hoje

Chamada para a África fazer divulgações de proveniência de diamantes com a geração do milênio

Os países africanos produtores de diamantes têm sido chamados a compartilhar informações sobre o processo de mineração de pedras naturais, já que a geração do milênio está preocupada com as divulgações de proveniência.

Hoje

Produção bruta da De Beers Q3 diminui para 7,2Mcts com baixa demanda

A produção de diamantes em bruto da De Beers diminuiu 4% para 7,2 milhões de quilates no terceiro trimestre de 2019 em comparação com 7,4 milhões de quilates, um ano antes, de acordo com a Anglo American.

Ontem

ALROSA vende diamantes em bruto grandes por $ 8,7 milhões de dólares em Dubai

A ALROSA realizou um leilão de diamantes em bruto de tamanho especial (mais de 10,8 quilates) em Dubai. Este é o primeiro leilão organizado pela empresa nos Emirados Árabes Unidos desde o início da pandemia COVID-19.

Ontem

O mercado de diamantes pode se vingar?

12 de outubro de 2020

O mercado de diamantes sofrendo com um excesso de oferta de diamantes em bruto e mudanças nas prioridades do consumidor no varejo acabou sendo um terreno fértil para as sementes de COVID-19, que é devastador para a economia global. O coronavírus congelou quase completamente o comércio de diamantes e forçou os principais jogadores a fazer concessões sem precedentes aos seus clientes - isto é, os números de vendas têm sido dez vezes menores do que o normal há muito tempo.

No entanto, o mês de Agosto, tradicionalmente forte para o mercado de diamantes, manteve o seu estatuto, apesar de a actividade turística ser o principal impulsionador da procura durante este período ter sido claramente inferior ao do ano passado. Os sinais de um novo ciclo no mercado foram a retomada das vendas de joalharia na China, o aumento da carga de trabalho nas unidades de corte e polimento indianas, bem como o aumento da procura de diamantes em bruto. Os sinais de recuperação são muito tênues agora e a situação está inteiramente dependente dos possíveis confinamentos nacionais repetidos que podem diminuir as vendas antecipadas de férias, quando a indústria poderia se vingar de cinco meses difíceis deste ano.

A recuperação do mercado de diamantes é sustentada pelo fato de que seus fundamentos se beneficiaram com a crise, como foi em 2008-2009. A produção de diamantes este ano diminuirá quase um quarto, pois devido à crise, muitos produtores, por exemplo, no Canadá, podem deixar de retomar suas operações. Isso criará um déficit persistente no mercado. Ao mesmo tempo, a nova realidade do trabalho remoto no varejo de joias, por incrível que pareça, forma algumas práticas positivas. Milhões de americanos ainda trabalham em casa e se esforçam para ter uma aparência de primeira classe durante as videoconferências, o que serve como um impulso para o crescimento de joias que valem a pena Zoom nos principais mercados.

CORREÇÃO DE PREÇO EM RESPOSTA AO CRESCIMENTO

Os principais mineradores de diamantes, que saturaram o mercado por vários anos com diamantes em bruto que eram freqüentemente usados ​​para manipulações especulativas ou cortados e polidos para uso futuro, foram forçados não apenas a reduzir sua produção e interromper suas vendas este ano, mas também a recusar o redução de preço. Esse movimento, que teoricamente poderia aumentar a eficiência das vendas, criaria problemas para a maioria dos participantes do mercado na crise e desvalorizaria seus estoques excedentes e, assim, colocaria em risco a estabilidade financeira. Portanto, De Beers e ALROSA - desde o início da pandemia - mantiveram os preços no patamar do início do ano. Sergey Ivanov, CEO da ALROSA, explicou em março que o problema não era o preço, mas a desaceleração nas vendas de joias na maioria das regiões do mundo. Para evitar o excesso de mercado nesta situação, De Beers e ALROSA permitiram que seus clientes recusassem todas as suas verbas e adiassem suas compras para períodos futuros (que, aliás, ainda não foram especificados).

Enquanto os monopolistas tentavam não sobrecarregar seus clientes permitindo que eles não executassem seus contratos, os concorrentes menores simplesmente não podiam pagar por isso e venderam diamantes em bruto com um desconto de 25%, erodindo gradualmente as quotas de mercado da De Beers e da ALROSA. No entanto, devido ao fato de que os principais fornecedores estavam inativos e diminuíram suas vendas para quase um nível zero, o fornecimento global de diamantes em bruto de março a agosto caiu 66% (de acordo com a VTB Capital). Isso criou as condições para uma recuperação da demanda por diamantes em meio à retomada das vendas de joias em algumas regiões, graças ao levantamento gradual das restrições de quarentena.

As vendas de joias na China aumentaram 6,8% em julho e reverteram a tendência observada desde outubro de 2019. Enquanto todos os varejistas de joias locais relataram vendas lentas no primeiro semestre do ano, os resultados da Tiffany na região da Ásia-Pacífico foram positivos, com um crescimento ano-a-ano de 17% em maio-julho, sendo o mais forte de sua história. As vendas de joias continuaram a crescer YoY em agosto e as vendas mesmas lojas da Signet aumentaram 11%, com as vendas online crescendo 65%. Se essa dinâmica continuar até o final de 2020, isso significará que as vendas globais de joias com diamantes cairão 14% este ano, em vez dos 23% esperados anteriormente, disse a VTB Capital em sua análise.

A dinâmica positiva na China em julho impulsionou os preços dos diamantes que subiram em agosto (16%). Se em julho os preços dos diamantes polidos eram 5% inferiores aos do início do ano, os preços dos diamantes polidos eram 12% superiores no início de setembro.

Esses sinais indicaram que o mercado de diamantes em bruto se recuperou do fundo em julho, e a De Beers - para reiniciar suas vendas - fez uma correção de 6-10% que afetou as pedras maiores que 1 quilate. Provavelmente, ALROSA deu um passo semelhante.

A queda nos preços ocorreu em meio a uma redução nos estoques no midstream. Em setembro, os estoques de produtos acabados no midstream estavam em seu nível mais baixo desde 2012, observa a VTB Capital, sua estimativa caiu em 3 bilhões de dólares em 8 meses de 2020, após redução de 2 bilhões de dólares em 2019, de acordo com a VTB Capital.

“O mercado está sem os diamantes em bruto necessários há muito tempo e agora há um grande aumento na demanda por diamantes em bruto. Certamente somos capazes de atender plenamente a essa demanda ”, explicou o CEO da ALROSA, Sergey Ivanov.

RECUPERAÇÃO DE MERCADO

O declínio no preço reavivou a demanda, como acontecia em crises anteriores no mercado de diamantes. As importações de diamantes em bruto da Índia em agosto ( 497,5 milhões de dólares) ainda eram baixas, mais de 42% abaixo dos números de 2019. Mas a dinâmica ascendente foi observada - a média dos três meses anteriores foi de apenas $ 205 milhões, o que é mais de 4 vezes menor do que no ano anterior. As exportações de diamantes polidos da Índia em agosto aumentaram para 1,217 bilhão de dólares, o que é 26% menor do que há um ano, mas 35% maior do que em julho.

Os números ainda baixos para as compras de agosto na Índia, onde cerca de 82% dos diamantes em bruto da ALROSA são lapidados e polidos, devem-se ao fato de que os centros de corte mundiais estavam carregados em um terço naquela época. Em meados de setembro, a indústria de corte indiana começou a aumentar sua capacidade em resposta à crescente demanda por diamantes polidos. De acordo com a IDEXonline, sete em cada dez fábricas da Surat reabertas tinham cerca de 70% de seu pessoal. Os cortadores indianos vão até cortar as férias deste ano. Normalmente, durante o festival Diwali (este ano, começa em 14 de novembro), a indústria suspende suas operações por 2 a 4 semanas, mas os cortadores de diamantes estão trabalhando duro agora para cumprir seus pedidos levando em conta que a melhora no mercado pode ter vida curta devido à incerteza em torno da pandemia de COVID-19.

O aumento esperado nas encomendas da Índia deu aos participantes do mercado mais confiança nas perspectivas para o resto do ano e, juntamente com o efeito dos preços mais baixos, incentivou as compras.

Como resultado, em agosto-início de setembro, ALROSA e De Beers venderam mais diamantes em bruto do que nos últimos 4-5 meses. As vendas da ALROSA totalizaram $ 216,7 milhões, o que é 6 vezes mais do que em julho ($ 35,8 milhões) e o dobro de todo o período anterior da pandemia ($ 123 milhões). “Num contexto de recuperação gradual da procura de joalharia com diamantes observada nos últimos meses, especialmente nos Estados Unidos e China, bem como de diminuição do nível de existências de mercadorias no retalho e midstream, notamos um aumento da procura de diamantes , ”Comentou Evgeny Agureev, Diretor Geral Adjunto da ALROSA.

De acordo com dados preliminares, a De Beers vendeu diamantes em bruto por um total de 436 milhões de dólares do final de julho a meados de setembro (para comparação, em abril-junho apenas por 56 milhões de dólares contra 1,3 bilhão de dólares no mesmo período do ano anterior). Ao mesmo tempo, o sétimo ciclo de vendas que foi de 19 de agosto a 10 de setembro, ao contrário das vendas tradicionais de uma semana, alcançou 320 milhões de dólares, o que é 11% maior do que há um ano. Devido às restrições globais de viagens, a De Beers abandonou o sistema de visão tradicional para tornar suas vendas mais flexíveis, e tem sido negociado quase continuamente desde o final de julho. “Os mercados de diamantes mostraram alguma melhoria contínua ao longo de agosto e até setembro, conforme as restrições da Covid-19 continuaram a diminuir em vários locais e os fabricantes se concentraram em atender à demanda de varejo por diamantes polidos, particularmente em certas áreas de produtos”, disse o CEO da De Beers, Bruce Cleaver.

CUIDADO DOS MONOPOLISTAS

Cientes do frágil ciclo de recuperação diante de possíveis novas restrições ao coronavírus, os principais mineiros têm agido com cautela até agora.

Seguindo a correção nos preços das pedras maiores e mais sofisticadas, a De Beers reduziu os preços dos diamantes em bruto de pequeno porte. De acordo com a Bloomberg, os diamantes com menos de 1 quilate caíram de preço em mais de 10% em setembro. A decisão mostra que a De Beers vê sinais de recuperação da demanda - embora a um preço mais baixo - mesmo no segmento de diamantes em bruto de pequeno porte, onde o mercado tem sido o mais fraco este ano.

Para evitar qualquer pressão no mercado, a ALROSA decidiu manter zero requisitos de compra obrigatória para seus clientes de longo prazo em setembro, semelhante à situação em agosto e julho. “O mercado ainda não voltou a um estado de equilíbrio, o que, juntamente com a ameaça de uma nova onda COVID-19, exige que todos os membros da indústria mantenham uma abordagem cautelosa e responsável”, a empresa russa explicou esta decisão. “A incerteza associada à ameaça de uma nova onda de restrições antivirais e ao sentimento do consumidor permanece. Nessas condições, mantemos um rumo para atender a demanda real e coibir o comércio especulativo ”, comentou o Diretor Geral Adjunto da ALROSA, Evgeny Agureev.

O CRESCIMENTO DURARÁ MUITO TEMPO?

Obviamente, as próximas etapas dependerão de quão longo e estável será o ciclo de recuperação.

O ímpeto atual para o crescimento da demanda no mercado de diamantes pode durar um mês e meio a dois meses, disse o CEO da ALROSA, Sergey Ivanov, “Por enquanto, acreditamos que a demanda será de um mês e meio a dois meses. Depois disso, temos que olhar para a situação. Devemos esperar novembro-dezembro. ” Só será possível falar de uma recuperação plena do mercado quando tivermos os resultados das principais festas de fim de ano nos Estados Unidos, onde se observa uma dinâmica positiva, mas a taxa de crescimento ainda é inferior à da China, que saiu de a quarentena anterior.

“Vemos os primeiros sinais de recuperação com a reabertura das unidades de corte e polimento na Índia e a retomada da demanda por joias na China, onde vemos números muito bons agora. A questão principal é como serão as férias nos EUA. Existem muitos problemas [nos EUA], tanto em termos de economia e poder de compra, e o mais importante, de sentimento. É importante que as pessoas voltem às lojas ”, disse Ivanov. Para ele, sem externalidade negativa para o setor, espera-se forte demanda antes das festas de Natal, que respondem por cerca de 30% das vendas anuais de joias.

Uma externalidade negativa para a indústria é principalmente o repetido confinamento do coronavírus, o primeiro sinal disso foi o fechamento de Israel em 18 de setembro.

A atividade de trading vai continuar por mais 2 meses, acredita Rapaport, atribuindo isso à oferta limitada de diamantes em bruto no momento, que não é suficiente para atender a demanda do varejo de joias. Algumas categorias de diamantes estão em falta devido à quarentena dos cortadores indianos do final de março ao final de maio. Esse desequilíbrio pode persistir até o final de novembro. Os diamantes polidos das pedras brutas compradas em agosto chegarão ao mercado apenas em meados de outubro, já que os processos de corte, polimento e classificação levam cerca de 6 semanas.

Outro componente importante é a oferta limitada, que está se tornando um fator fundamental para o equilíbrio do mercado, segundo a VTB Capital. A correção de preços pelas principais mineradoras de diamantes irá exacerbar os problemas dos pequenos produtores e contribuir para o déficit persistente no mercado de diamantes em bruto, acredita o banco de investimento. “Os grandes produtores vão se beneficiar com a consolidação do mercado. A crise deste ano retirou 26% da oferta global do mercado, parte da qual não se recuperará. Estimamos o déficit de oferta de diamantes em bruto em 22%. Ainda que ALROSA e De Beers consigam vender as reservas acumuladas em 2021 e posteriormente, o déficit permanecerá no patamar de 15%, já que as mineradoras de diamantes menores, severamente atingidas pela crise, dificilmente retomarão sua produção após a queda dos preços pela ALROSA e De Beers ”, concluiu a revisão da VTB Capital.

Igor Leikin para a Rough&Polished